Un coeficient beta este calculat printr-o ecuație matematică în analiza statistică. Coeficientul beta este un concept care a fost inițial preluat dintr-un model comun de stabilire a prețurilor activelor de capital care arată riscul unui activ individual în comparație cu piața globală. Acest concept măsoară cât de mult se schimbă activul particular în raport cu un spectru mai larg. Coeficientul beta poate fi util în încercarea de a prezice tendințele unui anumit stoc și de a calcula riscul general.
Analizați datele în cauză. Dacă un anumit activ are un coeficient beta de 1, acesta are aproximativ aceeași volatilitate ca etalonul de referință al pieței, ceea ce înseamnă că titlul se schimbă mai puțin decât indicele general al pieței.
Înțelegeți cu ce este comparat coeficientul beta. Pentru toate activele din S.U.A., coeficientul beta al unui anumit stoc măsoară în general volatilitatea acestuia față de indicele S&P 500. De exemplu, dacă un stoc se mișcă, în general, cu cinci procente pentru fiecare modificare de un procent din S&P 500, acesta are un coeficient beta de 5. Acesta este un risc mai mare și se schimbă mai mult decât piața în ansamblu. Acest stoc special ar putea oferi o rentabilitate mai mare decât cele cu beta mai scăzut, dar prezintă un risc mult mai mare.